6月30日，十大牛股2024上半年科創(chuàng)板行情正式收官，科創(chuàng)《科創(chuàng)板日?qǐng)?bào)》統(tǒng)計(jì)了年初至今漲幅名列前茅的板上半年“十大牛股”。（剔除今年上市新股）

如圖所示，低空“狀元股”萊斯信息憑77.13%的經(jīng)濟(jì)減肥漲幅奪魁，與“榜眼”諾泰生物及“探花”生益電子一并錄得70%以上漲幅，藥概并與后續(xù)個(gè)股拉出一個(gè)明顯斷檔。念位而后，列前同為大醫(yī)療健康板塊的十大牛股英諾特和艾力斯?jié)q幅超過(guò)50%，寒武紀(jì)金盤科技漲超45%，科創(chuàng)石頭科技普冉股份中國(guó)通號(hào)漲幅則均超35%。板上半年

▌?lì)}材火熱 電子大健康各占三席

從概念題材的出爐角度來(lái)看，十大牛股的低空“前三”分別屬“低空經(jīng)濟(jì)”“減肥藥”以及“PCB”，這些概念的經(jīng)濟(jì)減肥共性在于皆為一度受到市場(chǎng)熱捧。除此之外，三個(gè)公司也各存亮點(diǎn)：

萊斯信息主營(yíng)民用指揮信息系統(tǒng)整體解決方案，實(shí)控人為中國(guó)電子科技集團(tuán)有限公司。公司在4月25日創(chuàng)下股價(jià)歷史最高點(diǎn)，相較年初漲幅一度達(dá)到267%，后續(xù)則相對(duì)走弱。不過(guò)，本月公司宣布將探索基于車路網(wǎng)云圖等高效協(xié)同的自動(dòng)駕駛技術(shù)多場(chǎng)景應(yīng)用，并宣稱下半年將迎來(lái)招投標(biāo)高峰，預(yù)計(jì)各領(lǐng)域?qū)⒂邢嚓P(guān)項(xiàng)目落地。

諾泰生物主營(yíng)多肽藥物及小分子化藥的自主研發(fā)與定制研發(fā)生產(chǎn)。業(yè)績(jī)方面，公司自主選擇產(chǎn)品收入逐年增高，并于6月19日預(yù)告，上半年凈利同比大增330.08%-497.34%。

生益電子主營(yíng)多層印刷電路板的研發(fā)生產(chǎn)和銷售，今年股價(jià)最高相較年初漲幅一度接近170%。有市場(chǎng)觀點(diǎn)認(rèn)為，隨著人工智能汽車電子云計(jì)算等下游應(yīng)用行業(yè)的拓展，進(jìn)而直接或間接地帶動(dòng)了PCB產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。目前，公司正在推進(jìn)落實(shí)在泰國(guó)投資建設(shè)印制電路板生產(chǎn)基地，并計(jì)劃2025年下半年試生產(chǎn)。

除“前三”外，其余個(gè)股中也不乏市場(chǎng)寵兒，例如算力芯片龍頭之一的寒武紀(jì)“中字頭”中國(guó)通號(hào)等。而從行業(yè)上來(lái)看，在十大牛股中，生益電子寒武紀(jì)普冉股份屬于電子板塊，諾泰生物艾力斯英諾特則屬于醫(yī)療健康領(lǐng)域。

半導(dǎo)體方面，寒武紀(jì)聚焦云端大算力AI芯片核心賽道，其云端智能芯片應(yīng)用于各類云服務(wù)器或數(shù)據(jù)中心中；普冉股份先前發(fā)布2024年4至5月經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)表現(xiàn)良好。招商證券指出，公司存儲(chǔ)出貨量持續(xù)改善，MCU快速放量，價(jià)格觸底回溫，利潤(rùn)率亦有望逐步修復(fù)。

醫(yī)療方面，英諾特主營(yíng)POCT快速診斷產(chǎn)品的研發(fā)生產(chǎn)與銷售；艾力斯主營(yíng)腫瘤治療領(lǐng)域的創(chuàng)新藥，目前在非小細(xì)胞肺癌(NSCLC)小分子靶向藥領(lǐng)域構(gòu)建了優(yōu)勢(shì)研發(fā)管線。

▌下半年如何看？

隨著“科創(chuàng)板八條”的發(fā)布，優(yōu)化上市制度包容性及新股發(fā)行定價(jià)機(jī)制，以及加強(qiáng)上市公司監(jiān)管等措施符合市場(chǎng)預(yù)期。渤海證券指出，資本市場(chǎng)的增量性制度安排，有助于提升科創(chuàng)板的吸引力，推動(dòng)資金更好向科創(chuàng)板匯聚，并引導(dǎo)資金從更長(zhǎng)期視角進(jìn)行配置。改革為資本市場(chǎng)提供政策性紅利，相關(guān)制度安排，有助于進(jìn)一步凸顯科創(chuàng)板的配置價(jià)值，市場(chǎng)的結(jié)構(gòu)性機(jī)遇正進(jìn)一步顯現(xiàn)。

與此同時(shí)，在“新國(guó)九條”的基礎(chǔ)上，“科創(chuàng)板八條”更大力度支持并購(gòu)重組，并且新提出要完善科創(chuàng)板股權(quán)激勵(lì)制度，鼓勵(lì)科創(chuàng)板上市公司積極使用股權(quán)激勵(lì)。

從投資角度來(lái)看，華金證券分析稱，科創(chuàng)板并購(gòu)重組的相關(guān)公司科創(chuàng)平臺(tái)如互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)部分券商可能受益。2023年至今科創(chuàng)板中實(shí)施股權(quán)激勵(lì)激勵(lì)總數(shù)占當(dāng)期總股本比例較高的公司可能受益。